Комплексное управление денежным оборотом

Страница 1

Менеджеру важно определить степень объективности оборота денежных средств на предприятии и выявить имеющиеся резервы ускорения их оборачиваемости. Резервы ускорения одного оборота оборотных средств должны быть вскрыты по стадиям их прохождения в процессе кругооборота.

Комплексное управление денежным оборотом на предприятии представляет процесс, основанный на нормах, нормативах, получении и обработки финансово-экономической информации, финансового анализа, вариантном финансовом прогнозировании и краткосрочном финансовом планировании, реализующихся в оптимизации денежного оборота и высвобождении денежных и материальных ресурсов. Система управления деятельностью и эффективностью денежного оборота предприятия включает:

- систему управления затратами на производство и реализацию продукции;

- систему нормирования авансирования денежных средств на создание и поддержание минимально необходимого уровня запасов и готовой продукции;

- система сбора и мониторинга взыскания авансированных средств в дебиторскую задолженность;

- система управления временно свободным остатком денежных средств;

- система внутреннего контроля за оборотом денежных средств;

Для эффективного краткосрочного финансового управления материально-производственными запасами менеджер использует методологические основы их оценки и отражения в балансе.

Ему необходимо оценить наличие и достаточность источников формирования запасов.

Соотношение стоимости запасов и величин собственных и заемных источников из формирования – один из важнейших факторов устойчивости финансового состояния. Степень обеспеченности запасов источниками формирования выступает в качестве причины той или иной степени платежеспособности или неплатежеспособности предприятия.

Наиболее полно обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников, средств для формирования запасов, получаемый в виде разницы величины источников средств и величины запасов. При этом имеется в виду обеспеченность определенными видами источников средств.

Для характеристики источников формирования запасов используется несколько показателей, отражающих различную степень охвата различных источников:

- наличие собственных оборотных средств,

СОС = капитал и резервы – внеоборотные активы; (36)

- наличие долгосрочных источников формирования запасов,

КФ = [капитал и резервы + долгосрочные пассивы] – внеоборотные

активы; (37)

- общая величина основных источников формирования запасов,

ВИ=[капитал и резервы + долгосрочные пассивы + краткосрочные

кредиты и займы] – внеоборотные активы; (38)

Трем показателям источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками их формирования:

- излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств;

+ ФС = СОС – Зп; (39)

- излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов;

+ ФТ = КФ – Зп; (40)

- излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов;

+ ФО = ВИ – Зп(запасы); (41)

Вычисление трех показателей обеспеченности запасов источниками их формирования позволяет классифицировать финансовую ситуацию по степени их устойчивости.

С помощью этих показателей представленных ниже в таблице 8 мы можем определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации:

1, если Ф>0,

S(Ф) =

0, если Ф<0

Таблица 8

Показатели типа финансовых ситуаций

Показатель

Тип финансовой ситуации

Абсолютная независимость

Нормальная независимость

Неустойчивое состояние

Кризисное состояние

+ ФС =СОС–Зп

ФС >0

ФС<0

ФС<0

ФС<0

+ ФТ = КФ - Зп

ФС >0

ФС>0

ФС<0

ФС<0

+ ФО=ВИ - Зп

ФС >0

ФС>0

ФС>0

ФС<0

Возможно выделить 4 типа финансовой ситуации:

Страницы: 1 2 3 4 5

Copyright © 2018 - All Rights Reserved - www.smerchw.ru